山東省大型國(guó)有公司重組有望成為公司股價(jià)的催化劑。近期媒體報(bào)道，3月4日，山東省發(fā)布了《山東省汽車工業(yè)調(diào)整振興規(guī)劃》的征求意見(jiàn)稿，其中明確提出，重點(diǎn)支持濰柴控股集團(tuán)、山東省汽車集團(tuán)和山工集團(tuán)的聯(lián)合重組。從目前來(lái)看，整合是在集團(tuán)層面，對(duì)上市公司沒(méi)有直接影響，但該消息有望刺激公司股價(jià)上漲。
我們預(yù)計(jì)公司2008年、2009年、2010年實(shí)現(xiàn)EPS分別為2.26元、2.37元和2.60元，對(duì)應(yīng)的動(dòng)態(tài)市盈率為12.1倍、11.6倍和10.5倍，考慮到公司的下游工程機(jī)械、重卡行業(yè)有復(fù)蘇的跡象，我們上調(diào)公司評(píng)級(jí)，由“中性”上調(diào)至“增持”。
