影響我國重型汽車市場需求的經(jīng)濟因素
影響2015年各類商用卡車總體市場的主要宏觀因素如下四個方面：主要包括影響自卸車和專用車市場因素，影響公路物流車市場因素，影響用戶購買力因素，影響用戶運營因素等。2015年宏觀經(jīng)濟因素，尤其是基礎建設及相關項目，投資增速持續(xù)下降，嚴重影響重型車輛需求，在市場的萎靡中，我們僅僅看到了公路運輸車輛的一絲絲曙光。
2015年國民生產總值（GDP）基本概況：“破7”，已進入“6時代”
初步核算，全年國內生產總值676708億元，按可比價格計算，比上年增長6.9%。分季度看，一季度同比增長7.0%，二季度增長7.0%，三季度增長6.9%，四季度增長6.8%。分產業(yè)看，第一產業(yè)增加值60863億元，比上年增長3.9%；第二產業(yè)增加值274278億元，增長6.0%；第三產業(yè)增加值341567億元，增長8.3%。從環(huán)比看，四季度國內生產總值增長1.6%。
2015年全國固定資產投資基本概況：增速較2014年的15.7%、2013年的19.6%出現(xiàn)大幅度下降
2015年全年固定資產投資（不含農戶）551590億元，比上年名義增長10.0%，扣除價格因素實際增長12.0%，實際增速比上年回落2.9個百分點。其中，國有控股投資178933億元，增長10.9%；民間投資354007億元，增長10.1%，占全部投資的比重為64.2%。分產業(yè)看，第一產業(yè)投資15561億元，比上年增長31.8%；第二產業(yè)投資224090億元，增長8.0%；第三產業(yè)投資311939億元，增長10.6%。
2015年房地產開發(fā)總投資基本概況：增速較2014年的10.5%、2013年的19.8%出現(xiàn)大幅度下降
2015年全年全國房地產開發(fā)投資95979億元，比上年名義增長1.0%，其中住宅投資增長0.4%。房屋新開工面積154454萬平方米，比上年下降14.0%，其中住宅新開工面積下降14.6%。全國商品房銷售面積128495萬平方米，比上年增長6.5%，其中住宅銷售面積增長6.9%。全國商品房銷售額87281億元，比上年增長14.4%，其中住宅銷售額增長16.6%。房地產開發(fā)企業(yè)土地購置面積22811萬平方米，比上年下降31.7%。
2015年貨運量指標和貨運周轉量指標基本概況：出現(xiàn)了一定程度上的下滑
根據(jù)國家統(tǒng)計局數(shù)據(jù)來看，2015年1~11月份公路貨運總量3224844萬噸，同比增長6.2%；相比2014年貨運總量平均增速8.7%，今年的公路運量平均增長率有所下滑。貨運周轉總量指標，2015年1~11月份，公路貨運周轉總量58742.18億噸公里，同比增長5.9%；相比2014年貨運周轉總量平均增速9.7%，同樣出現(xiàn)了下滑。
2015年我國重型汽車市場總體情況
中國商用卡車行業(yè)發(fā)展總體態(tài)勢及變化
1.中國汽車工業(yè)總體發(fā)展態(tài)勢：2015年市場進入“微增（減）”態(tài)勢
自1998年以來，我國汽車工業(yè)得到了長足的發(fā)展，已經(jīng)成為我國裝備制造的核心，根據(jù)2006年以來我國汽車工業(yè)和GDP的相關分析得知，兩者之間相關系數(shù)大于97%，我國內汽車工業(yè)屬于國民經(jīng)濟運行“晴雨表”。中國汽車工業(yè)協(xié)會2015年度數(shù)據(jù)顯示，中國汽車企業(yè)（總計71家）累計生產2655834輛，同比（23731600輛）增長3.25%。中國汽車企業(yè)累計銷售24597583輛，同比（23499001輛）增長4.68%。2015年度汽車工業(yè)市場產銷比例99.617%。我國汽車工業(yè)基本上步入了“微增”態(tài)勢，“微增”階段將持續(xù)很長一段時間。
2.中國商用車總體發(fā)展態(tài)勢：作為生產資料的商用卡車與投資“高度相關”，投資增速下降使之步入“微減”趨勢
(1)2015年商用卡車市場沒有回暖跡象：截止2015年12月份，我國商用車卡車（重卡、輕卡、中卡、微卡）累計生產2833026輛，同比（3195901輛）減少11.35%；商用車卡車累計銷售2855881輛，同比（3184406輛）減少10.93%。根據(jù)月度銷售數(shù)據(jù)走勢，商用卡車市場依然沒有回暖跡象。
(2)商用卡車市場已進入“微減”態(tài)勢：根據(jù)商用卡車市場2006—2015年產銷總量對比分析，可以看出：全球金融危機后，我國商用卡車在刺激投資4萬億拉動下，我國商用卡車市場需求達到了頂峰；2011年后至今，商用卡車市場走勢趨減，根據(jù)對經(jīng)濟下行因素考慮，判讀2016年商用卡車市場將繼續(xù)在“微減”趨勢，回暖跡象不明朗。
自2008年、2009年以來，商用卡車得到了長足發(fā)展，并達到高峰，從2011年后，商用卡車開始進入“漸漸下行階段”，并且持續(xù)性下滑，2015年已經(jīng)到了最低值。
2015年重型卡車整體市場發(fā)展態(tài)勢
1.2015年重卡進入了“重卡發(fā)展第III期：需求萎縮，市場調整性下跌
縱觀中國重卡市場1994—2015年的走勢，我們得出一個結論：每次重大利好宏觀政策的出臺或者利好的行業(yè)政策出臺就是重卡市場迅速拉升的機遇。根據(jù)現(xiàn)有的統(tǒng)計數(shù)據(jù)分析，中國重卡市場走勢可分為“四個階段”：第一階段：重卡發(fā)展“萌芽”期（1994—1997年），該階段主要特征，重卡市場受需求導向以及產品狀況等因素影響，市場銷售總量相對很小，市場處于萌芽發(fā)展狀態(tài)；第二階段：“重卡發(fā)展第I期”（1998—2005年），1998年“雙積極政策”加之亞洲金融風暴帶來的公路投資刺激下，同時治理超限政策的實施，為大噸位、大馬力重卡獲得“第一次”高速增長的機遇；第三階段：“重卡發(fā)展第II期”（2006—2014年），其中“計重收費”政策、加之“國Ⅲ”排放實施的“透支”性需求、全球金融危機后我國實施“4萬億高鐵等基礎建設”等成就了中國重卡市場的“第二次”高速增長期；第四階段：“重卡發(fā)展第III期（2015年-201X年），該階段需求平穩(wěn)萎縮，長期處于“需求修復，市場調整”，急需國家投資拉動或者相關行業(yè)政策出臺。
2.重卡2015市場需求大幅下滑即為“周期性暴跌”
2015年重型卡車市場銷售總量增速下滑雖然次于2005年“大調整年”，根據(jù)中國重卡市場“周期性需求規(guī)律”判讀，2015年為重卡市場周期性下滑，導致今年市場銷售大幅度下滑是各類因素綜合結果，屬于“重型卡車市場需求周期性”下滑。根據(jù)對重型卡車終端用戶車輛使用的生命周期調查得知，車輛生產周期一般在8~10年，雖然國家規(guī)定15年或者60萬公里報廢，但是現(xiàn)在報廢標準相對滯后，因此現(xiàn)實中，我們研究使用數(shù)據(jù)多為8~10年周期較多。我們分析得知2005年是重卡的“暴跌年度”，2013年為重卡生命周期的第8年，2015年是重卡生命周期的第10年。由此，我們對2015年重卡市場下跌，定義為“周期性暴跌”，應可以理解了。
2015年重型卡車市場特征總結
1.2015重卡市場銷售總量55萬輛，需求萎縮至2008年狀態(tài)
截止2015年底，重卡市場生產量累計536089輛，較去年同期（747451輛）減少8.28%；銷售累計550716輛，較去年同期（743991輛）減少25.98%，產銷比97.34%不大于100%。各類車型數(shù)據(jù)具體如下：重型貨車、重卡非完整車輛、半掛牽引車生產量分別為122114輛、165539輛、248436輛，同比分別增長-39.63%、-35.96%、-13.35%；銷售量分別為129995輛、170541輛、250180輛，同比分別增長-38.36%、-32.89%、-10.33%。從月度數(shù)據(jù)來看，月度數(shù)據(jù)的季節(jié)性規(guī)律依然保持，8月份為全年銷售的“谷底”（2月份受春節(jié)影響不納入考慮）；四季度受年底收官影響，市場需求有回暖跡象。
2.2015年重卡市場最大亮點：公路牽引車市場份額45%
在2013年，重型卡車三類車型中，二類底盤（自卸車和改裝類專用車）銷售總量貢獻率最大；2014年后，牽引車銷售總量貢獻率首次超過了二類底盤的銷售貢獻；2015年重卡市場需求變化較大，很大程度上受國家投資結構及貨運方式影響，使重型卡車產品結構也發(fā)生較大變化，2015年牽引車市場貢獻已經(jīng)到達了44%，創(chuàng)歷史新高。從現(xiàn)在銷售車型來看，牽引車成為重卡銷售車型的核心支撐，也是重卡市場競爭格局的成就者，重卡企業(yè)前10家中，牽引車銷售的貢獻率將成為競爭排名的資本。
3.2015年重型卡車市場集中度態(tài)勢：前5甲市場集中度增加；前10甲基本持平
2015年國內重卡市場前5家企業(yè)銷售總量集中度約為83.17%，前10家企業(yè)銷售總量集中度約占96%。根據(jù)對2013—2015年三年的市場集中度分析判斷，得出在市場需求萎靡的情況下，大企業(yè)有規(guī)模經(jīng)濟的競爭優(yōu)勢，其市場份額相對穩(wěn)定，抗風險能力強，小型公司在規(guī)模上不經(jīng)濟，市場份額變化相對明顯。
4.2015年重型卡車市場主要企業(yè)市場份額概況：前5甲企業(yè)僅福田汽車份額下滑，6~10名企業(yè)中上汽紅巖下滑明顯
2015年重卡市場銷售前3家企業(yè)集團，市場競爭格局排名特點同2014年一樣，東風汽車公司、中國重型汽車集團公司、中國第一汽車集團公司；2015年陜西汽車集團有限責任公司排名第四，2014年其排名第五；2014年排名第四的北汽福田汽車股份有限公司，2015年排名第五等等，福田汽車是前五家唯一份額下降的重卡企業(yè)。2015年國內重卡市場格局“第六~第十名”中，安徽江淮汽車、大運汽車，北奔重型汽車，份額上升；華菱汽車下降；2015年上汽依維柯紅巖公司市場份額下滑相對十分明顯。
2016年我國重型汽車市場銷售預測
在重卡分析預測中，一般有三種結論：行業(yè)版、官方（半政府機構）版、企業(yè)版。企業(yè)的年度商務大會是總結性的大會，企業(yè)版的預測基本就在這個時間出爐了；當本年度重卡的行業(yè)（官方）數(shù)據(jù)出臺后，官方版及行業(yè)版的預測結論就完全出爐。
2016年重型卡車市場宏觀經(jīng)濟因素：
利空因素相對強勢
1.中共中央總書記、國家主席、中央軍委主席習近平在開班式上發(fā)表重要講話，習近平指出，“十三五”時期，我國經(jīng)濟發(fā)展的顯著特征就是進入新常態(tài)。他表示，“十三五”及今后一個時期，我國仍處于發(fā)展的重要戰(zhàn)略機遇期，經(jīng)濟發(fā)展長期向好的基本面沒有變；
2.2016年是“十三五”的開局之年，中國官方近期公布的《中共中央關于制定國民經(jīng)濟和社會發(fā)展第十三個五年規(guī)劃的建議》中，將堅持深化改革作為如期實現(xiàn)全面建成小康社會奮斗目標，推動經(jīng)濟社會健康發(fā)展所必須遵循的六大原則之一。建議指出，改革是發(fā)展的強大動力；
3.中國正在同東亞國家推進“一帶一路”建設和國際產能合作，亞洲基礎設施投資銀行和絲路基金等將為此提供融資支持。中國還將繼續(xù)擴大對外開放，更深融入世界經(jīng)濟。預計未來五年中國進口商品會達到10萬億美元；
4.IMF（國際貨幣基金組織）：維持對中國2016年經(jīng)濟增長率預估在6.3%不變，但表示中國進出口的急劇放緩令新興市場和大宗商品出口國承壓；
5.上海財經(jīng)大學高等研究院“中國宏觀經(jīng)濟形勢分析與預測”課題組發(fā)布的《中國宏觀經(jīng)濟形勢分析與預測年度報告（2015—2016年）》對中國經(jīng)濟作出了預測。預測2016年全年GDP增速約為6.3％，而經(jīng)校正后的經(jīng)濟增速約為5.5％。同時，2016年中國CPI增長1.3％，PPI下降3.0％，消費增長10.8％，投資增長9.5％，進口下降4.8％，出口增長1.36％。
2016年重型卡車市場“企業(yè)版”預測：53.72萬輛
在行業(yè)預測中，每年企業(yè)在年度末或者下年度初要召開“商務年度大會”，根據(jù)商務大會信息，我們可以判斷出企業(yè)的下年度經(jīng)營概況。重卡市場企業(yè)預測2016年需求數(shù)據(jù)：根據(jù)東風汽車公司、中國重型汽車集團有限公司、中國第一汽車集團公司、陜西汽車集團有限責任公司等4家企業(yè)2016年任務指標，可以推論這三家全年市場預估需求，最終得出546058輛需求總量，這4家占比為69.69%；由于其他企業(yè)暫未有可參預測數(shù)據(jù)我們采用慣性順延辦法得知需求為516852輛，銷售占比為30.31%。最終需求推算為537205輛。
重卡市場2016年預測需求之“官方聲音”：47.5萬輛
2015年11月3日，在2015年重型商用車國際論壇上，國家信息中心信息資源開發(fā)部主任、高級經(jīng)濟師徐長明表示，目前中國經(jīng)濟轉型的步伐較快，其中與重卡相關的轉型主要體現(xiàn)在以下四個方面：一是潛在經(jīng)濟增長率在下降，二是增長動力的轉換，即由出口拉動轉為內需拉動，由投資拉動轉為消費拉動，三是產業(yè)轉型升級，四是市場力量強化。這些轉型導致未來重卡市場發(fā)展有兩大趨勢，一是發(fā)展速度要下降，二是產品技術要加速升級。徐長明預測，如果2016年經(jīng)濟持續(xù)下滑，未來重卡市場需求還將下降。但徐長明也表示，未來隨著結構調整到一定水平后，經(jīng)濟總量將有所提升，重卡還是有回升的可能，但市場增速只有3%～4%，低于GDP增速2～3個百分點。取中間值：需求預計暫且取47.5萬輛。
2016年重卡市場“行業(yè)預測需求”：49.27萬輛
我們采用了適合重型汽車市場發(fā)展的統(tǒng)計預測方法，再根據(jù)相關系數(shù)進行必要的調整，再依據(jù)大環(huán)境經(jīng)濟預期因素，綜合上述因素分析，2016年重卡市場總需求預測結論49.27萬輛，較2015年重卡銷售總量（550716輛）將下滑10.53%。
2016年重卡市場“最終需求”結論：51.31萬輛
根據(jù)企業(yè)內部的自身預測判斷，根據(jù)政府官方的預測判斷，根據(jù)行業(yè)專家們的預判，加以權重分析，得出結論需求為50.21萬輛。另外在替代需求方面，根據(jù)統(tǒng)計數(shù)理分析，公路貨運車輛主要集中在重型載貨車和牽引車市場，截止2015年12月份兩者份額之和貢獻率為69%，根據(jù)同比原則，若鐵路運量被替代持續(xù)下去，以公路貨運份額增長3%的最低值，那么對于2016年公路運輸車新增份額為2%。在2015年全年需求為55萬輛的基數(shù)下，2016年公路運輸車輛新增“公路替代需求量為1.1萬輛”。
因此，我們判斷2016年重型車市場考慮各項需求因素后，判斷總需求為51.31萬輛，較2015年重卡銷售總量（550716輛）預估下滑6.83%。
我國“十三五”規(guī)劃期重型汽車需求探討
2015年即是“十二五”的圓滿收官，也是“十三五”的布局起點。當前，中國制造業(yè)發(fā)展進入新常態(tài)，各行業(yè)轉型面臨諸多因素相互疊加的挑戰(zhàn)和機遇。在《十二五汽車產業(yè)發(fā)展規(guī)劃》從2011年到2015年，中國汽車銷量將達到2500萬輛。到2015年年底，我國汽車工業(yè)總銷量24597583輛，從需求上基本達到規(guī)劃要求。
“十三五規(guī)劃”期間，重卡市場需求解讀：
1.十二五”收官，2015年重卡市場保有總量超過560萬輛
根據(jù)數(shù)據(jù)統(tǒng)計，截止2014年我國國內重型汽車保有量已經(jīng)達到533.67萬輛以上。根據(jù)我們市場測算包含一些不上牌照的港口、企業(yè)廠區(qū)使用車輛、工程內部施工用車，2014年底，重卡保有數(shù)量約在580萬輛。根據(jù)2015年重卡市場銷售總量以及2014年重卡市場車輛報廢總量，經(jīng)測算，2015年底，重卡市場現(xiàn)有車輛預計在330萬輛，剔除不上牌照重型工程車輛等，市場保有總量在560萬輛。
2.“十三五期間”總需求預計315萬輛
“十二五”期間，重型卡車市場產能基本上保持“十一五”規(guī)劃的水平，由于4萬億基礎建設的拉動，重卡市場需要5~8年消化，因此我們對于“十三五”初期，需求基本保持在年度55萬輛水平。2017年下半年或者2018年，重卡將有望恢復，平均需求基本在63萬輛。
“十三五”期間，物流車輛新需求將集中在新能源方面，尤其是電動車準重卡車型，城際線短途運輸；牽引車市場馬力段將提升進入“500馬力”時代。
